Kısaca:Yapay zeka teknolojisi patlaması, Nvidia ve benzerlerinin süslü işlemcilerinden çok daha fazlasıdır. Tüm bu güçlü silikonu besleyen mütevazı bellek ve depolama bileşenleri de büyük bir kazanç elde etmeye hazırlanıyor. Son tahminlere göre, DRAM ve NAND flaş endüstrileri, bu şirketlerin nakit rezervlerinde yuvarlanmasını sağlayacak bazı büyük gelir artışları görecek.
Bu tahminler bir TrendForce raporundan geliyor. Analistler, DRAM tarafında, 2024’te yıllık bazda %75’lik şaşırtıcı bir gelir artışının 90,7 milyar dolara ulaşacağını öngörüyor. Sonraki yıl, DRAM gelirinin göz yaşartıcı 136,5 milyar dolara ulaşmasıyla ek %51’lik bir artışın görüleceği tahmin ediliyor.
Buradaki önemli bir etken yüksek bant genişliğine sahip belleğin yükselişidir. HBM bu yıl toplam DRAM sevkiyatlarının yalnızca %5’ini oluşturabilir, ancak gelirin önemli bir %20’sini oluşturacaktır.
Tüm bunlara yakıt sağlayan şey sunucular için DDR5 ve mobil cihazlar için LPDDR5/5X gibi DRAM ürünlerinin nesiller arası evrimidir. DDR5’in 2024’te sunucu DRAM sevkiyatlarının %40’ını oluşturması ve 2025’te %60-65’e yükselmesi bekleniyor. Mobil için LPDDR5/5X’in sırasıyla 2024 ve 2025’te sevkiyatların %50’sine ve %60’ına katkıda bulunması muhtemeldir.
Bu üst düzey DRAM yongaları yüksek fiyatlar talep ediyor. Rapora göre, DRAM üreticilerinin kısıtlı sermaye harcamaları, arzı sınırlaması, gelirleri destekleyen bir diğer faktör.
Elbette, DRAM para kazanan tek şey değil. NAND flash depolama da 2024’te %77 artarak 67,4 milyar dolara ulaşması beklenen bir gelir bonanzasına hazırlanıyor. Sonraki yıl %29’luk bir artış daha görecek ve 87 milyar dolara çıkacak. Önemli bir katalizör, özellikle çıkarım iş yükleri için AI veri merkezi sunucularında yüksek kapasiteli QLC NAND kurumsal SSD’lerin artan benimsenmesidir. Büyük bulut sağlayıcıları bu yüksek yoğunluklu QLC sürücülerini kapsamlı bir şekilde dağıtmaya çoktan başladı.
Teknoloji mobil cihazlara da sızdıkça Apple’ın 2026’dan itibaren gelecekteki iPhone’larında QLC NAND kullanmaya başlayabileceğine dair fısıltılar bile var. QLC NAND’ın 2024’te toplam NAND sevkiyatlarının %20’sini oluşturması ve bu payın 2025’te daha da artması öngörülüyor.
Ne yazık ki, bu bellek parası tsunamisi iki ucu keskin bir kılıç. Raporda, üreticilere Ar-Ge ve yeni fabrikalara yatırım yapmak için bol miktarda para verirken, aynı zamanda zincirin daha aşağısındaki cihaz üreticileri için bileşen maliyetlerini de sıkıştırdığı belirtiliyor. Bu daha yüksek DRAM ve NAND fiyatları kaçınılmaz olarak bir dereceye kadar yansıtılacak ve potansiyel olarak akıllı telefonlar, PC’ler ve sunucular için perakende fiyatlandırmasına baskı uygulayacak.